Was ist der Zielmarkt?
Zielmarkt-Definition GEMÄSS MIFID II – ALLES AUF EINEN BLICK. Die Zielmarkt-Definition ist ein klarer und eindeutiger Fließtext, der Textelemente und WM-Dateninhalte in verständlicher Form zusammenfasst und kundenspezifisch konfigurierbar ist.
Was ist eine Zielmarkt Abweichung?
Grundsätzlich ist eine Zielmarktabweichung nicht zulässig. Das bedeutet, dass ein Kunde, der beispielsweise in die Risikoklasse A eingestuft wurde, keine Finanzinstrumente eines einer anderen Risikoklasse zugeordneten Zielmarkts erwerben kann.
Was bedeutet Verlusttragfähigkeit?
Finanzielle Verhältnisse und die sogenannte Verlusttragfähigkeit: Hierbei ist entscheidend, welche prozentualen Verluste der Kunde bereit ist zu tragen beziehungsweise welche er tragen kann. Das gilt besonders im Hinblick auf Zahlungen, die den Investitionsbetrag übersteigen, z. B. Margin-Zahlungen oder Nachschüsse.
Was sind Zielmarktkriterien?
Die Zielmarktkriterien sind wie folgt gegliedert: Kenntnisse und/oder Erfahrungen: Welche Kenntnisse und/oder Erfahrungen werden – gemessen an der Komplexität des Produktes – benötigt? Anlagehorizont: Welchen Anlagehorizont sollten Anleger in diesem Produkt verfolgen?
Wer legt den Zielmarkt fest?
Zielmarktabgleich des Instituts. Hat ein Institut ein Finanzprodukt in sein Angebot aufgenommen, obliegt es ihm, den Zielmarkt zum Vertriebszeitpunkt bei jedem Verkauf zu berücksichtigen. Das Institut prüft, ob das Produkt mit den Merkmalen des einzelnen Kunden kompatibel ist.
Was ist Verlustschwellenreport?
Verlustschwellenreport ist die Information der Bank an ihren Kunden mit einem Vermögensverwaltungsmandat, dass in seinem Wertpapierdepot ein Verlust von 10% oder mehr entstanden ist. Den letzten Depotauszug erstellte die Bank zum 31.12
Was sind ex ante Kosten?
Die Kosteninformation vor Abschluss (ex ante) stellt die voraussichtlichen Kosten einer konkreten Kapitalanlage dar, wohingegen die ex post-Kosteninformation die tatsächlichen Kosten aller im Kalenderjahr getätigten Kapitalanlagen des Kunden ausweist. Hierdurch entstehen Unterschiede.
Welche Kategorien werden für die Zielmarktbestimmung herangezogen?
BAFIN KONKRETISIERT ZU ZIELMARKTBESTIMMUNGEN
- Kundenkategorie (Privat-/professioneller Kunde/geeignete Gegenpartei)
- Kenntnisse, Erfahrungen.
- Finanzielle Verhältnisse mit Schwerpunkt auf Verlusttragfähigkeit, Verlusttoleranz.
- Anlageziele/Bedürfnisse/Anlagehorizont.
- Risikotoleranz und Risikotragfähigkeit.
Was ist ein Konzepteur?
Mit dem Zielmarkt legt der Konzepteur fest, mit welchen Kundenbedürfnissen und -merkmalen das Produkt vereinbar (positiver Zielmarkt) und mit welchen es unvereinbar ist (negativer Zielmarkt). Der Konzepteur hat zudem für jedes Produkt einen Zielmarkt zu bestimmen (siehe Infokasten „Zielmarkt“).